1947年3月19日下午，胡孝民接到通知，五時組織軍統全部人員收到中央廣播電臺，有重要消息要宣佈。
“自2月以來，國軍西北的34個旅25萬兵力組成南、西、北3個集團，以第一戰區整編第1軍、第29軍所屬 6個整編師15個旅共約14萬人，分別從洛川、宜川出動，最終從南線突破，順利奪取延安。今日，國軍之軍旗，已經插上延安城牆。共軍正在四處逃竄，國軍正乘勝追擊，務必將共軍西北野戰軍全殲……”
“馮五，今天晚上舉行盛大的慶祝會，延安已經拿下，消滅共軍指日可待。我們包下一整間酒樓，讓兄弟們吃好喝好，每人再發一個紅包，提前祝賀共軍。另外，要組織學生和民衆遊行，人數不能低於一千人，要讓全國都看到我們在行動?！?
馮五看向胡孝民的目光很複雜，但還是就是照辦：“好?！?
晚上，馮五喝了不少酒，還高興得“哭”了起來，最後，還是胡孝民扶他回去的。
上車之後，胡孝民重重地嘆息一聲：“你啊，晚上有些失態了。”
馮五擔憂地說：“我是擔心，聽說中央的首長，昨天傍晚才離開延安。可以說，他們前腳剛走，國軍後腳就到了。胡先生，以後我們該怎麼辦？”
胡孝民一邊開著車，一邊輕聲解釋道：“你要明白，這次是我們主動撤退，延安保衛戰一直在中央的部署下，放棄延安是早就決定的策略。這次國軍佔領延安未必是好事，我們一定會打回來的。目前，我們的主要任務是消滅國軍的有生力量，集中優勢兵力，對他們進行包圍進攻，暫時放棄大中型城市，等待最後的反攻。至於中央首長，你就不要擔心了。有件事你可能還不知道吧，國軍進攻延安的軍事計劃，中央早就知道了?！?
他其實能理解馮五，延安可是革命聖地，突然被國民黨軍隊佔領，誰心裡都有想法。別人是慶祝國軍勝利，他和馮五則是爲中央擔憂。
馮五眼睛一亮：“真的？”
“這仗看著是國軍贏了，實際上他們的日子不好過。我軍是主動撤退，國軍在延安根本就沒有打仗，既沒消滅我軍，也沒抓到我黨我軍人員。而且他們爲了面子，絕對不會放棄延安。這個時候，他們的手腳就束縛起來了。我敢斷定，國軍很快就會遭到我軍局部優勢兵力反擊，國軍將出現傷亡，並且這個傷亡會一直持續下去，最終讓國軍受不了?！?
“這我相信。”
“另外，上海分局正式改名爲上海中央局。中央重視我們，說明我們的責任重了，任務也會更重。以後上海中央局，會管轄長江流域西南各省及平津一部分黨的組織與工作，並於必要時指導香港分局。以後上海局將採取平等組織、分開管理。碼頭情報組的工作，還是由劉書計直接領導。”
正如胡孝民所料，***預見到敵人佔領延安後，必定要找共產黨軍隊主力決戰，在離開延安前夕，就佈置了青化砭戰役。
西北解放軍在彭老總等指揮下，爲了迷惑敵人，以小部兵力誘敵國軍胡部主力五個旅進至延安西北之安塞，而將主力集結在延安東北之青化砭地區，待機伏擊敵人。敵爲保其側翼安全，派整編二十七師三十一旅旅部及一個團沿成榆公路北犯。3月25日，進入解放軍伏擊圈內，解放軍以六倍於敵的兵力，展開猛烈攻擊，經一個多小時的戰鬥，全殲敵軍近3000人，活捉其旅長。
青化砭戰役後，西北野戰部隊主力轉移到蟠龍、青化砭西北地區休整，以部分兵力與敵周旋。國民黨軍第一戰區司令長官急於尋找陝甘寧解放區部隊決戰，集中整編第1、第29軍共11個旅的兵力，由安塞、延安、臨真等地分三路進至延川、清澗地區。
4月3日又折向安定，連連撲空，兵疲糧罄。遂改以整編第76師守備延川、清澗，整編第15師第135旅守備瓦窯堡，主力於5日南返蟠龍、青化砭休整補充。6日，整編第29軍第12旅途經永坪時遭西北野戰部隊的攻擊，損失600餘人。
後發現西北野戰部隊主力位於蟠龍西北地區，即以8個旅的兵力，於12日由蟠龍、青化砭地區向西北方向進攻，並以整編第76師第72團接第135旅防務，第135旅沿瓦窯堡至青化砭大路南下策應，企圖圍殲西北野戰部隊於蟠龍、青化砭西北地區。
西北野戰部隊以第1縱隊（2個旅）僞裝主力，牽制敵軍主力，誘其向蟠龍西北地區進攻；集中第2縱隊和教導旅、新編第4旅共4個旅的兵力在子長縣城西南羊馬河地區設伏，求殲孤軍南下的第135旅。13日，整編第1、第29軍主力被阻於蟠龍西北李家岔、雲山寺一線。14日晨，第135旅沿子長、蟠龍公路兩側高地南下，10時進至羊馬河西北高地時，西北野戰部隊突然對其發起攻擊，迅速分割包圍，首先於東山殲滅其1個團，繼而圍殲位於西山的旅部及另1個團。激戰至16時，將第135旅4700餘人全部殲滅。
1947年4月羊馬河戰役後，西北野戰部隊秘密轉移至瓦窯堡附近休整。
國民黨軍統帥部判斷中共中央機關及人民解放軍西北野戰部隊主力在綏德地區並正在東渡黃河，遂令第一戰區部隊急速北上，並令駐守榆林的第22軍等部南下，企圖南北夾擊，將其消滅於葭縣、吳堡地區，或逼過黃河。
國民黨軍第一戰區司令長官以整編第1、第29軍共9個旅的兵力，於4月26日由蟠龍、永坪地區分兩路向綏德地區急進，僅留整編第1師第167旅及陝西保安第3總隊等部守備其補給基地蟠龍。
中共中央遂以第2縱隊第359旅一部、第3縱隊獨立第5旅及綏德軍分區部隊僞裝主力，引誘國軍主力繼續北上；以第1縱隊獨立第1旅、警備第3旅各一部組成南進支隊，威脅其側後；集中第1縱隊第358旅、獨立第1旅和第2縱隊獨立第4旅及新編第4旅共4個旅的兵力攻取蟠龍；並令教導旅位於蟠龍以南，第359旅主力位於永坪以東準備阻敵主力回援。
西北野戰部隊首先奪取了蟠龍東山守軍主陣地，隨即攻佔全部外圍陣地。接著發起總攻，全殲守軍6700餘人，繳獲麪粉1.2萬餘袋、服裝4萬餘套及大批武器、彈藥。
蟠龍戰役，連同在此之前的青化砭、羊馬河戰役，西北野戰部隊三戰三捷，共殲國民黨軍1.4萬餘人，從而穩定了陝北戰局，爲轉入戰略反攻奠定了基礎。